Меню

Бспб капитал корпоративные облигации 1000



Инвестиционные продукты

Стратегия с умеренным риск-профилем от управляющей компании
БСПБ Капитал

В рамках стратегии активы клиента инвестируются в Биржевой паевой инвестиционный фонд (БПИФ) «БСПБ-Корпоративные облигации 1000».

В состав фонда входят тщательно отобранные среднесрочные корпоративные облигации российских эмитентов. Выбор активов фонда основывается на сравнительном анализе ценных бумаг по выбору лучших альтернатив в соотношении риск/доходность.

Данный инструмент позволяет более эффективно реинвестировать купонные выплаты и денежные средства от погашения облигаций, что повышает потенциальную доходность для клиента за счет начисления сложных процентов.

Подробные условия

Минимальная сумма инвестирования

Минимальная сумма довнесения

Рекомендуемая сумма инвестирования

Инвестиционный горизонт

Вознаграждение УК БСПБ Капитал:

1% за размещение 1 при подписании договора по смс или
1,5% за размещение 1 при подписании договора на бумаге
0,8% годовых за управление 2
0,6% за управление БПИФ 3

1 От стоимости имущества, переданного в доверительное управление
2 От средней стоимости чистых активов за отчетный период (квартал)
3 От среднегодовой стоимости чистых активов БПИФ

  1. Вы заключаете договор доверительного управления со стратегией «Корпоративые облигации. ИИС»
  2. Профессиональные управляющие БСПБ Капитал следят за рынком, продают и покупают инструменты в рамках выбранной вами стратегии
  3. Вы выбираете тип налогового вычета
  4. Уже в следующем календарном году вы можете получить возврат налога в размере до 52 000 руб. (тип А)
  5. Вывести денежные средства и получить инвестиционный доход можно по истечении 3-х лет. В противном случае, вам придется вернуть полученный вычет государству.

Индивидуальный инвестиционный счет – специальный счет, который позволяет получить инвестиционный налоговый вычет от государства и инвестировать денежные средства в ценные бумаги.

  1. Одному физическому лицу разрешено иметь только один ИИС.
  2. Внесение денежных средств возможно только в рублях.
  3. Объем инвестирования на ИИС ограничивается суммой 1 000 000 ₽ в календарный год.
  4. Минимальный срок действия стратегии ИИС составляет 3 года.
  5. Максимальная сумма возврата НДФЛ ограничена 52 000 ₽ в год.
  6. Для возврата НДФЛ необходимо иметь официальный налогооблагаемый доход, в отношении которого может быть применен налоговый вычет. Возврат осуществляется в пределах ранее уплаченного НДФЛ.

Налоговый вычет по ИИС бывает двух типов:

Возврат на взносы (тип А) – возврат 13% от суммы вложений (до 52 000 рублей в год)

Возврат на доход (тип Б) – через 3 года полученный инвестиционный доход освобождается от уплаты налога 13%

Обратиться в удобное для вас отделение Банка.

Для оформления достаточно иметь при себе паспорт и ИНН

Остались вопросы?

Будем рады ответить по телефону 8 /800/ 222 5050.

Источник

SPBС: что важно знать о фонде УК БСПБ Капитал на корпоративные облигации

Изучили открытую информацию о запущенном 7 июля 2021 года на Мосбирже облигационном фонде дочерней управляющей компании банка «Санкт-Петербург». Есть ряд настораживающих моментов.

Главное о «БСПБ – Корпоративные облигации 1000»

  • Торговый код — SPBC.
  • ISIN код — RU000A1038R4.
  • Комиссии за управление — до 1% от СЧА в год.

Из них вознаграждение УК 0,6%, вознаграждение депозитарию, регистратору и бирже 0,2% без НДС, прочие расходы 0,2% без НДС.

  • Начальная цена — около 1000 рублей.
  • СЧА на начало торгов — около 51 миллиона рублей.
  • Бенчмарк — Индекс «БСПБ Капитал – Корпоративные облигации 1000», рассчитываемый Мосбиржей.

Включает рублевые государственные и частные бонды со средневзвешенной дюрацией 500-1500 дней и кредитным рейтингом не ниже B-.

  • Маркет-мейкер — АТОН.
  • Максимальное отклонение биржевой цены от расчетной — 1%. Обязанности маркет-мейкеры исполняют 394 минуты (около 6,5 часов) в течение торгового дня или до совершения сделок на 50 миллионов рублей.
  • Уровень листинга — первый.
  • Важные ссылки — Правила доверительного управления фондом, Методика индекса, Расчетная цена на Мосбирже.

Важные моменты SPBC

Целью инвестиционной политики фонда УК декларирует следование заказному одноименному индексу. На интернет-странице фонда бенчмарк называется «авторским». Сообщается, что в него должны входить российские корпоративные облигации со средней дюрацией 3 года (около 1000 дней). Целевой средний кредитный рейтинг портфеля заявлен как BB.

Но это не совсем так.

Во-первых, в правилах ДУ есть указание и на другие возможные объекты инвестиций. Это традиционно для созданных по российскому законодательству фондов.

Читайте также:  В каком режиме торгуются российские облигации

В методике расчета индекса прямо заявляется, что в его составе могут быть не только корпоративные, но и государственные и региональные бонды.

Там же прописана, не такая жесткая дюрация, как в маркетинговых материалах. Даны более широкие границы — от 500 до 1500 дней.

Обращает на себя внимание и такое условие для включения в индекс: кредитный рейтинг «не ниже B-». Дана пометка, что имеется ввиду некий внутренний рейтинг, определяемый самой УК.

В общепризнанных шкалах такой уровень дается эмитентам спекулятивных категорий с низкой кредитоспособностью. Например, у российского агентства АКРА B- — это минус 15 ступеней от максимально возможного показателя AAA.

Также имейте ввиду, что Мосбиржа только рассчитывает индекс-ориентир для фонда, но никак не влияет на состав и формулу расчета. За это целиком и полностью отвечает УК. Для изменений достаточно простого приказа гендиректора «БСПБ Капитал».

Реальный состав SPBC

Согласно методике бенчмарка, изменение состава и ребалансировка могут проводится раз в неделю. В правилах ДУ закреплено, что на первоначальном этапе доля одного эмитента (за исключением государства) не должна превышать 13%. С 1 января 2023 года требование ужесточится аж до 10%

То есть за ваши 1% в год УК может управлять корзиной из всего 10 бумаг.

Текущий состав БСПБ афиширует не охотно. В целом понятно почему.

По факту, согласно таблице от управляющего, в портфель сейчас входят 19 облигаций. Названия эмитентов прямо не даются. Но, конечно, легко определяются по кодам.

Многие 2-3 уровня листинга с объемами торгов в десятки или пару сотен тысяч рублей в день. Выпущены явно не лидерами российской экономики.

Вот данные на 15 июля 2021 года. Напомним, состав может меняться еженедельно. Раскрыты, судя по всему, модальные значения. В силу постоянных рыночных колебаний еальные не могут выражаться в целых числах.

# Эмитент ISIN бумаги Доля Дюрация (дн.)
1 АФК Система RU000A102SX4 10% 1159
2 ПИК RU000A1026C1 3% 589
3 Черкизово RU000A1013Y3 4% 635
4 ИКС 5 ФИНАНС RU000A101UQ6 4% 683
5 ЯТЭК RU000A102B48 3% 768
6 Селектел RU000A102SG9 5% 848
7 Боржоми Финанс RU000A102SK1 5% 858
8 СУЭК RU000A101CQ4 9% 1124
9 ЛСР RU000A102T63 10% 1197
10 Еврохим RU000A101LJ0 9% 1189
11 Белуга RU000A102GU5 9% 1283
12 РЕСО-Лизинг RU000A101ST4 2% 323
13 РУСАЛ Братск RU000A1011C3 3% 460
14 Сегежа RU000A101D13 2% 523
15 ЧТПЗ RU000A102F85 4% 800
16 Самолет RU000A102RX6 5% 834
17 реСтор RU000A103935 4% 953
18 ЯТЭК RU000A102ZH2 4% 993
19 Новотранс RU000A103133 5% 1180

Фонды на рублевые корпоративные облигации на Мосбирже

Среди конкурентного окружения новинки:

  1. BCSB «БКС Облигации повышенной доходности МСП»;
  2. SBRB «Сбер — Индекс Мосбиржи рублевых корпоративных облигаций»;
  3. VTBB «ВТБ — Российские корпоративные облигации смарт бета»;
  4. TBRU «Тинькофф Облигации».

Только у фонда от БКС комиссии выше, чем у SPBC. При этом у Сбера, ВТБ и Тинька более диверсифицированные и менее рискованные портфели.

Есть еще GPBM и GPBS от «Газпромбанка» с бондами с дюрацией 4 и 2 года соответственно. Они сейчас торгуются дороже 50 тысяч рублей и вряд ли удобны для розничных инвесторов.

Доходности сравнивать не имеет смысла. У предложения БСПБ пока нет истории, а стратегия слишком размытая. Отметим только, что УК сама прогнозирует доходность на 1-2% годовых выше, чем уровень ставок по депозитам.

В спокойные времена такая прибыль кажется достижимой фактически для любого облигационного фонда и для более надежных отдельных бондов.

Источник

Доверительное управление

Доверительное управление (ДУ) – услуга по управлению активами клиентов профессиональным участником рынка ценных бумаг, позволяет максимально защитить активы, является наиболее безопасным и прозрачным инструментом для осуществления инвестиций на финансовых рынках, так как предполагает:

  • Строгое регулирование со стороны ЦБ РФ
  • Полную прозрачность инвестиционного процесса
  • Сохранение клиентом права собственности на активы
  • Хранение активов, переданных в доверительное управление, отдельно от собственного имущества УК
  • Прямую заинтересованность УК в финансовом результате клиента

Индивидуальный Инвестиционный Счет (ИИС) – специальный счет, позволяющий его владельцу не только сохранить и приумножить капитал, но и получить дополнительный доход от государства в виде налогового вычета в размере до 400 000 рублей ежегодно (при условии ежегодного внесения денежных средств) или вывести всю заработанную прибыль без удержания налога.

Читайте также:  Виды оферт по облигациям

В рамках стратегии активы клиента инвестируются в Биржевой паевой инвестиционный фонд «БСПБ — Корпоративные облигации 1000» (Фонд). Индикатором доходности (бенчмарком) Фонда выступает индекс «БСПБ Капитал – Корпоративные облигации 1000», который состоит из облигаций российских корпоративных эмитентов разных отраслей экономики. Ориентир по дюрации портфеля Фонда составляет 3 года (около 1000 дней).

  • Одному физическому лицу разрешено иметь только один ИИС
  • Внесение денежных средств возможно только в рублях
  • Минимальный объем инвестиции составляет 10 000 рублей, минимальная сумма довнесения – 10 000 рублей
  • Объем инвестирования на ИИС ограничивается суммой 1 000 000 рублей в календарный год
  • Для возврата НДФЛ необходимо иметь официальный налогооблагаемый доход, в отношении которого может быть применен налоговый вычет. Возврат осуществляется в пределах ранее уплаченного НДФЛ
  • Максимальный размер налогового вычета на доход физического лица в связи с внесением средств на ИИС составляет 400 000 рублей. Таким образом, сумма возврата НДФЛ ограничена 52 000 рублей в год
  • Минимальный срок действия стратегии ИИС составляет 3 года

Общество с ограниченной ответственностью «БСПБ Капитал». Лицензия ФСФР России на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00824 от 09.08.2011, без ограничения срока действия; Лицензия Банка России на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 040-14006-001000 от 13.01.2017, без ограничения срока действия.

Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с Правилами доверительного управления фондом. Правилами фондов предусмотрены надбавки при приобретении и скидки при погашении паев. Взимание надбавок (скидок) уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов. Вся необходимая информация раскрывается на сайте Управляющей компании.

Получить подробную информацию об открытых и биржевых паевых инвестиционных фондах и ознакомиться с правилами доверительного управления фондами, а также с иными документами, подлежащими раскрытию и предоставлению в соответствии с Федеральным законом «Об инвестиционных фондах» и нормативными актами Банка России, можно по адресу: 195112, город Санкт-Петербург, Малоохтинский проспект, дом 64, литер А, часть пом. №541 (кабинет №623); по телефону: +7 (812) 320-53-70 /+7 (812) 320-53-72; или в информационно-телекоммуникационной сети Интернет по адресу: www.bspbcapital.ru, а также в пунктах приема заявок агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев открытых паевых инвестиционных фондов.

Под управлением ООО «БСПБ Капитал» находятся следующие паевые инвестиционные фонды:
Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БСПБ — Глобальный» (Правила доверительного управления зарегистрированы ФКЦБ России 12.05.2004
за №0211-58233714);
Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БСПБ — Сбалансированный» (Правила зарегистрированы ФКЦБ России 08.11.2000 за № 0047-18548678);
Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БСПБ — Сберегательный» (Правила зарегистрированы ФСФР России 22.12.2005 за № 0450-75409623);
Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БСПБ — Глобальный баланс» (Правила доверительного управления зарегистрированы Банком России 26.04.2021
за № 4393);
Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БСПБ — ОФЗ 1000» (Правила доверительного управления зарегистрированы Банком России 07.06.2021 за № 4448);
Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «БСПБ — Корпоративные облигации 1000» (Правила доверительного управления зарегистрированы Банком России 07.06.2021 за № 4449).
Закрытый паевой инвестиционный комбинированный фонд «Невский — Четвертый фонд» (Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 04.08.2009 за № 1498-94199278,
фонд для квалифицированных инвесторов);
Закрытый паевой инвестиционный комбинированный фонд «Невский — Четырнадцатый фонд» (Правила доверительного управления зарегистрированы Банком России 12.05.2017 за № 3313,
фонд для квалифицированных инвесторов);
Закрытый паевой инвестиционный комбинированный фонд «БСПБ — Первый фонд» (Правила доверительного управления согласованы АО «Специализированный депозитарий «ИНФИНИТУМ»10.06.2021, информация внесена в реестр паевых инвестиционных фондов Банком России 10.06.2021 за № 4457-СД, фонд для квалифицированных инвесторов);
Закрытый паевой инвестиционный комбинированный фонд «БСПБ — Второй фонд» (Правила доверительного управления согласованы ЗАО «ПРСД» 22.11.2021, информация внесена в реестр паевых инвестиционных фондов Банком России 22.11.2021 за № 4707-СД, фонд для квалифицированных инвесторов).

Читайте также:  Балансовая стоимость облигация в момент погашения

Любые инвестиции в ценные бумаги являются в определенной степени рискованными. Существует вероятность возникновения реального ущерба или упущенной выгоды при осуществлении Управляющей компанией доверительного управления. Результаты деятельности Управляющей компании в прошлом не определяют доходы в будущем. При подписании договора доверительного управления управляющий обязан ознакомить учредителя управления с рисками осуществления деятельности по управлению ценными бумагами на рынке ценных бумаг. Информация, представленная на сайте, не является офертой или предложением делать оферты, не содержит какого-либо обещания выплат и/или доходов, а также любых гарантий, обещаний или прогнозов эффективности и доходности инвестиционной деятельности. Представленные информационные материалы не заменяют консультации специалиста в области инвестиций и финансов и не должны использоваться вместо неё. Любая информация, представленная на сайте, действительна на дату ее размещения и может быть изменена и/или дополнена в любое время без предварительного уведомления.

Ожидаемая доходность стандартной инвестиционной стратегии не гарантируется управляющим и не является идентичной фактической доходности управления имуществом учредителя управления, переданного в доверительное управление по договору, приводится до вычета комиссий, расходов и налогов, рассчитывается для цели определения стандартного инвестиционного профиля в соответствии с требованиями Положения Банка России от 03.08.2015 № 482-П «О единых требованиях к правилам осуществления деятельности по управлению ценными бумагами, к порядку раскрытия управляющим информации, а также требованиях, направленных на исключение конфликта интересов управляющего»

Оказываемые ООО «БСПБ Капитал» финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору доверительного управления (в том числе, передаваемые в оплату инвестиционных паев), не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23.12.2003 №177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».

ООО «БСПБ Капитал» сообщает о совмещении деятельности по доверительному управлению паевыми инвестиционными фондами, деятельности по управлению ценными бумагами, деятельности по инвестиционному консультированию, а также о существовании риска конфликта интересов при совмещении вышеуказанных видов деятельности.
ООО «БСПБ Капитал» уведомляет клиентов и иных заинтересованных лиц о существовании риска возникновения конфликта интересов при предложении продуктов и услуг Общества. Конфликт интересов возникает в следующих случаях: 1. Несоблюдения органами управления, работниками Общества внутренних документов, в части разграничения полномочий; 2. Несоблюдения принципа приоритета интересов клиентов перед интересами Общества; 3. Несоблюдения принципа приоритета интересов клиентов перед личными интересами работников и органов управления Общества; 4. Установления приоритета интересов одного или нескольких клиентов над интересами других клиентов; 5. Осуществления органами управления и/или работниками Общества в личных интересах и/или интересах своих близких родственников сделок с ценными бумагами, входящими в состав имущества клиентов; 6. Осуществления операций, в отношении которых существует личная заинтересованность органов управления и/или работников Общества (являются стороной или выгодоприобретателем по сделке выступают в интересах третьих лиц в их отношениях с Обществом); 7. Разглашения конфиденциальной информации; 8. Владения работниками или органами управления Общества и/или их близкими родственниками долями в уставном капитале организаций, акции (доли) которых находятся в доверительном управлении; 9. Участия работников и/или членов органов управления Общества и/или их близких родственников в органах управления юридических лиц, являющихся контрагентами Общества на рынке ценных бумаг, либо эмитентами ценных бумаг, входящих в состав имущества клиента.
Документы в отношении конфликта интересов раскрыты в разделе «Раскрытие информации в соответствии с законодательством» настоящего сайта.

Во вкладке «Офисы» приведен перечень дополнительных офисов ПАО «Банк «Санкт-Петербург», действующего в качестве агента/поверенного управляющего согласно агентским договорам в рамках осуществляемых видов деятельности ООО «БСПБ Капитал».

Информация о структуре и составе акционеров (участников) некредитной финансовой организации, в том числе о лицах, под контролем либо значительным влиянием которых находится некредитная финансовая организация), соответствует информации, направленной 25.01.2022 в Банк России для размещения на официальном сайте Банка России.

Источник